Инвесторы продемонстрировали близкий к высокому уровень доверия к инвестиционным компаниям
Основная идея проекта: разработка и замер нового показателя на рынке – индекса доверия инвесторов – как альтернативы принятым индексам удовлетворенности, лояльности NPS.
Индекс доверия инвесторов, построенный на основе комплексного анализа данных, отражает уровень доверия к инвестиционным компаниям и готовность отдавать предпочтение определенному финансовому институту.
Показатель коррелирует с инвестиционным поведением:
- устойчивостью к рыночным стрессам, намерением сохранять и увеличивать вложения в инвестиционные инструменты,
- долгосрочным планированием инвестиции и сбережений.
Научный подход
В основу индекса легла научная концепция, классическая модель доверия «An Integrative Model of Organizational Trust», разработанная в 1995 году учеными в области менеджмента и организационного поведения — Майером, Дэвисом и Шурманом.
В модели доверие рассматривается через три ключевых компонента:
● компетентность: насколько компания способна качественно и профессионально выполнять свою работу.
● доброжелательность: насколько клиент может рассчитывать на то, что компания учитывает его потребности и стремится найти решение в его интересах.
● прозрачность: насколько честно компания работает, выполняет ли свои обязательства и предоставляет ли понятную, полную информацию.
Методика
Аналитики Frank RG адаптировали модель к специфике инвестиционного рынка и опросили более 1 000 розничных инвесторов с объёмом активов от 10 тыс. рублей.
Это позволило сформировать два индекса доверия: 1) к инвестиционным компаниям на рынке в целом и 2) к основной инвестиционной компании (в опросе оценивалось отношение к 14 профессиональным участникам рынка – финансовым группам / инвестиционным компаниям).
«Индексы доверия учитывают два аспекта: с одной стороны, декларируемый уровень доверия инвестора, а с другой – его реальное проявление в инвестиционном поведении. То есть мы смотрим не только на то, «доверяет ли инвестор», но и насколько это доверие подтверждается его действиями: готовностью размещать основную часть своего инвестиционного портфеля в выбранной компании. Также мы дополнительно исследовали психографику инвесторов как возможный комплекс влияющих на индекс доверия параметров», — отмечает Александра Корецкая, старший аналитик Research Hub, Frank RG.
Результаты
Уровень доверия к инвестиционным компаниям на рынке в целом достаточно высокий.
Индекс находится в верхней части шкалы – на границе высокого и среднего уровня: значение индекса составило 60,1 баллов из 100.
«Это важный результат, он показывает, что несмотря на сложность текущей ситуации на инвестиционном рынке и высокий уровень неопределенности, у инвесторов в целом есть базовое доверие к компаниям, которые работают на этом рынке», — комментирует Любовь Прокопова, проектный директор Wealth management Frank RG.
Инвесторы оценили доверие к инвестиционным компаниям на рынке по трём параметрам: компетентность — 63,6, доброжелательность — 56,4, прозрачность — 60,4.
Выше всего инвесторы оценивают компетентность инвестиционных компаний: инвесторы в целом уверены в экспертизе участников рынка и их способности помогать клиентам в принятии инвестиционных решений.
При этом «зоной роста» среди компонент индекса доверия является доброжелательность – то есть ориентация на интересы клиента.
«Инвесторам не хватает ощущения персонального внимания и поддержки. В любых обстоятельствах, даже в тех, на которые нельзя повлиять, человеку важно, чтобы с ним разговаривали, объясняли, что происходит и почему. Клиенты хотят чувствовать, что компании не все равно», — добавляет Любовь Прокопова.
При переходе от оценки общего доверия рынку к оценке доверия конкретной инвестиционной компании или финансовой группе, аналитики фиксируют закономерность: в среднем инвесторы больше доверяют своей основной компании/группе, чем игрокам рынка в целом.
Аналитики сопоставили индекс доверия с готовностью инвестора продолжать инвестировать, и пришли к выводу: чем выше доверие, тем выше готовность инвестора оставаться в инвестициях и продолжать формирование инвестиционного портфеля.
Помимо этого, формирование высокого уровня доверия инвесткомпании позволяет вовлекать в инвестиции более состоятельных клиентов: с ростом уровня доверия доля состоятельных инвесторов увеличивается с 24% до 39%.
«Доверие – не просто красивый имиджевый показатель, оно связано с реальной инвестиционной активностью клиента. Если компания способна последовательно формировать доверие: демонстрировать компетентность, действовать в интересах клиента и быть прозрачной, то это создает основу для более глубоких отношений с инвестором»,
— подчеркнул Юрий Грибанов, генеральный директор Frank RG.
Полную версию исследования «Индекс доверия инвесторов» можно заказать здесь.
